Бинанс Биткоин Доллар
Бинанс Биткоин Доллар
Биткоин (BTC) завоевал мировую известность своим существенным ростом в цене начиная с 2009 года. Но в его истории были не только бычьи тренды и растущие показатели доходности. Биткоин также переживал спады и медвежьи рынки. Впрочем, несмотря на высокую волатильность, эта криптовалюта пока еще превосходит все традиционные активы. История цен биткоина обусловлена несколькими факторами, которые можно изучать при помощи различных методов и инструментов.
Как работает Tether (USDT)?
Главное преимущество стейблкоинов — в их относительной стабильности по сравнению с традиционными криптоактивами. Привлекательность Tether как стейблкоина заключается в привязке (tethering) к фиатной валюте. USDT изначально привязан к доллару: на каждый USDT в обращении приходится 1$.
В whitapaper Tether сказано:
Каждая единица Tether, выпущенная в обращение, обеспечена в соотношении 1:1 (т. е. один Tether USDT равен одному доллару США) соответствующей единицей фиатной валюты, хранящейся на счете гонконгской компании Tether Limited.
Изначально активом, гарантирующим цену Tether, был доллар в отношении 1:1, но со временем он стал обеспечиваться и другими реальными деньгами, активами и средствами, полученными по займам.
Как вы можете видеть на графике USDT/USD ниже, монета (обычно) торгуется с долларом США по стабильному курсу 1:1. Однако на цену USDT могут повлиять значительные события на рынке.
В whitapaper Tether сказано:
Каждая единица Tether, выпущенная в обращение, обеспечена в соотношении 1:1 (т. е. один Tether USDT равен одному доллару США) соответствующей единицей фиатной валюты, хранящейся на счете гонконгской компании Tether Limited.
Изначально активом, гарантирующим цену Tether, был доллар в отношении 1:1, но со временем он стал обеспечиваться и другими реальными деньгами, активами и средствами, полученными по займам.
Как вы можете видеть на графике USDT/USD ниже, монета (обычно) торгуется с долларом США по стабильному курсу 1:1. Однако на цену USDT могут повлиять значительные события на рынке.
Как анализировать историю цен биткоина?
Прежде чем перейти к данным, давайте рассмотрим, каким образом можно анализировать историю цен биткоина. Существует три метода анализа: технический, фундаментальный и анализ настроений рынка. Свои достоинства и недостатки есть у каждого метода, но их можно комбинировать для получения получения более точной картины.
1. Технический анализ (ТА): использование исторических данных о ценах и объемах с целью предсказать будущее поведение рынка. Например, вы можете создать 50-дневную простую скользящую среднюю (SMA), взяв цены за последние 50 дней и усреднив их. С ее же помощью можно делать выводы о движении цен вашего актива. Например, если биткоин несколько недель торговался по 50-дневной SMA, но затем случился прорыв, то такое движение можно считать признаком возможного восстановления.
2. Фундаментальный анализ (FA): использование данных, представляющих фундаментальную ценность проекта или криптовалюты. Данный тип исследования опирается на внешние и внутренние факторах для установления фактической стоимости актива. Например, для оценки популярности сети можно проанализировать ежедневные транзакции биткоина. Если число транзакций со временем увеличивается, это может говорить о том, что проект обладает ценность и цена будет расти.
3. Анализ настроений (SA): использование настроений рынка для прогнозирования движения цен. Настроения рынка включают в себя чувства и намерения инвесторов по отношению к активу. Обычно их обозначают бычьими или медвежьими настроениями. Например, значительное увеличение поисковых запросов в Google о покупке биткоинов может свидетельствовать о положительных настроениях на рынке.
1. Технический анализ (ТА): использование исторических данных о ценах и объемах с целью предсказать будущее поведение рынка. Например, вы можете создать 50-дневную простую скользящую среднюю (SMA), взяв цены за последние 50 дней и усреднив их. С ее же помощью можно делать выводы о движении цен вашего актива. Например, если биткоин несколько недель торговался по 50-дневной SMA, но затем случился прорыв, то такое движение можно считать признаком возможного восстановления.
2. Фундаментальный анализ (FA): использование данных, представляющих фундаментальную ценность проекта или криптовалюты. Данный тип исследования опирается на внешние и внутренние факторах для установления фактической стоимости актива. Например, для оценки популярности сети можно проанализировать ежедневные транзакции биткоина. Если число транзакций со временем увеличивается, это может говорить о том, что проект обладает ценность и цена будет расти.
3. Анализ настроений (SA): использование настроений рынка для прогнозирования движения цен. Настроения рынка включают в себя чувства и намерения инвесторов по отношению к активу. Обычно их обозначают бычьими или медвежьими настроениями. Например, значительное увеличение поисковых запросов в Google о покупке биткоинов может свидетельствовать о положительных настроениях на рынке.
Какие факторы влияют на торговлю биткоином в настоящий момент?
Сегодня биткоин имеет гораздо больше общего с традиционными активами, чем в первые дни своего существования. Широкое распространение в розничной торговле, финансах и политике означает, что теперь еще больше факторов влияет на цену и торговлю биткоинами. Немаловажную роль играет и рост институциональных инвестиций в виртуальные валюты. Таким образом, факторы, влияющие на торговлю биткоином сегодня, существенно отличаются от тех, что влияли на него в прежние времена. Рассмотрим наиболее значимых из них.
1. Усиление регулирования биткоина. По мере того как правительства начинают изучать криптовалюты и технологию блокчейнов, их контроль также усиливается. Ужесточение, как и ослабление регулирования криптовалюты, всегда имеет последствия. Иногда изменения в цене биткоина могут быть связаны с его запретом в одной стране или популярностью в другой.
2. Состояние мировой экономики напрямую влияет на изменение цены и торговли биткоинами. Например, жители некоторых стран начали использовать криптовалюту, чтобы спастись от гиперинфляции. В результате экономического кризиса 2016 года в Венесуэле мы наблюдали рекордный объем торгов на LocalBitcoins в венесуэльских боливарах. Обвал фондового рынка 2020 года привел к буллрану биткоина, который длился более года. Сегодня биткоин рассматривается как средство сбережения наподобие золота. Когда доверие к другим секторам экономики падает, люди начинают обращаться именно к этим активам.
3. Массовое использование крупными компаниями также может провоцировать рост цены биткоина. Paypal, Square, Visa и Mastercard начали поддерживать криптовалюту, тем самым придав уверенности инвесторам, а розничные торговцы даже стали принимать платежи в биткоинах. Прекращение поддержки, в свою очередь, может вызвать падение цены. Так произошло 17 мая 2021, когда Илон Маск объявил о прекращении приема платежей в биткоинах компанией Tesla. Тогда цена упала с чуть менее 55 000 долларов США за BTC до примерно 48 500 долларов.
4. Рост спекуляций и деривативов, таких как фьючерсы на биткоины, вызвали дополнительный спрос на рынке. Вместо того чтобы инвестировать и хранить BTC за его фундаментальную ценность, трейдеры и спекулянты на рынке фьючерсов шортят BTC для получения прибыли, таким образом оказывая давление на цену и заставляя ее понижаться. Это означает, что цена биткоина больше не зависит исключительно от его полезности.
1. Усиление регулирования биткоина. По мере того как правительства начинают изучать криптовалюты и технологию блокчейнов, их контроль также усиливается. Ужесточение, как и ослабление регулирования криптовалюты, всегда имеет последствия. Иногда изменения в цене биткоина могут быть связаны с его запретом в одной стране или популярностью в другой.
2. Состояние мировой экономики напрямую влияет на изменение цены и торговли биткоинами. Например, жители некоторых стран начали использовать криптовалюту, чтобы спастись от гиперинфляции. В результате экономического кризиса 2016 года в Венесуэле мы наблюдали рекордный объем торгов на LocalBitcoins в венесуэльских боливарах. Обвал фондового рынка 2020 года привел к буллрану биткоина, который длился более года. Сегодня биткоин рассматривается как средство сбережения наподобие золота. Когда доверие к другим секторам экономики падает, люди начинают обращаться именно к этим активам.
3. Массовое использование крупными компаниями также может провоцировать рост цены биткоина. Paypal, Square, Visa и Mastercard начали поддерживать криптовалюту, тем самым придав уверенности инвесторам, а розничные торговцы даже стали принимать платежи в биткоинах. Прекращение поддержки, в свою очередь, может вызвать падение цены. Так произошло 17 мая 2021, когда Илон Маск объявил о прекращении приема платежей в биткоинах компанией Tesla. Тогда цена упала с чуть менее 55 000 долларов США за BTC до примерно 48 500 долларов.
4. Рост спекуляций и деривативов, таких как фьючерсы на биткоины, вызвали дополнительный спрос на рынке. Вместо того чтобы инвестировать и хранить BTC за его фундаментальную ценность, трейдеры и спекулянты на рынке фьючерсов шортят BTC для получения прибыли, таким образом оказывая давление на цену и заставляя ее понижаться. Это означает, что цена биткоина больше не зависит исключительно от его полезности.
История цены биткоина
С 2009 года цена биткоина была довольно волатильна, чему способствовали все упомянутые выше факторы. Несмотря на то, что у актива был и взлеты, и падения, его цена все еще значительно выше, чем в первые дни существования.
Если сравнить биткоин с NASDAQ 100 и золотом, становится очевидно, что он значительно превзошел эти два традиционно эффективных актива. Однако здесь просматривается и высокая волатильность BTC: годовые потери биткоина в процентном соотношении также больше, чем у золота или NASDAQ 100.
Согласно CaseBitcoin, результаты среднегодового темпа роста (CAGR) BTC за 10 лет составляют 196,7%. Показатель CAGR показывает, на сколько процентов за год прирастает изучаемый параметр. У биткоина было четыре значительных пика: с 1 доллара США в 2011 году до рекордного максимума в 65 000 долларов США в мае 2021 года. Далее мы рассмотрим историю цены биткоина, разделив ее на пять отдельных пиков.
1. Июнь 2011 г.: по сравнению с ценой, измеряемой в центах еще годом ранее, биткоин стремительно вырос до 32 долларов США. Вскоре за бычьим ростом последовал умеренный обвал до 2,10 доллара США.
2. Апрель 2013 г.: в начале года цена на биткоин составляла 13 долларов США, после чего наблюдался бычий рост до 260 долларов США 10 апреля 2013 года. В течение следующих двух дней цена падала и достигла 45 долларов США.
3. Декабрь 2013 г.: к концу года (с октября по декабрь) цена на биткоин выросла почти в 10 раз. В начале октября BTC торговался по 125 долларов США и достиг пика в 1 160 долларов США. К 18 декабря его цена снова упала до 380 долларов США.
4. Декабрь 2017 г.: в январе 2017 года цена биткоина составляла примерно 1 000 долларов США, однако к 17 декабря 2017 года она резко выросла почти до 20 000 долларов США. Такой буллран укрепил позиции криптовалюты, обратив на нее внимание институциональных инвесторов и правительств.
5. Апрель 2021 г.: обвалы на фондовом рынке и рынке криптовалют в марте 2020 года привели к устойчивому росту цен до 63 000 долларов США к 13 апреля 2021 года. В условиях экономической нестабильности из-за пандемии коронавируса биткоин стал восприниматься как средство хранения сбережений. Затем в мае 2021 года BTC и рынок криптовалют вновь пережили значительное падение.
Если сравнить биткоин с NASDAQ 100 и золотом, становится очевидно, что он значительно превзошел эти два традиционно эффективных актива. Однако здесь просматривается и высокая волатильность BTC: годовые потери биткоина в процентном соотношении также больше, чем у золота или NASDAQ 100.
Согласно CaseBitcoin, результаты среднегодового темпа роста (CAGR) BTC за 10 лет составляют 196,7%. Показатель CAGR показывает, на сколько процентов за год прирастает изучаемый параметр. У биткоина было четыре значительных пика: с 1 доллара США в 2011 году до рекордного максимума в 65 000 долларов США в мае 2021 года. Далее мы рассмотрим историю цены биткоина, разделив ее на пять отдельных пиков.
1. Июнь 2011 г.: по сравнению с ценой, измеряемой в центах еще годом ранее, биткоин стремительно вырос до 32 долларов США. Вскоре за бычьим ростом последовал умеренный обвал до 2,10 доллара США.
2. Апрель 2013 г.: в начале года цена на биткоин составляла 13 долларов США, после чего наблюдался бычий рост до 260 долларов США 10 апреля 2013 года. В течение следующих двух дней цена падала и достигла 45 долларов США.
3. Декабрь 2013 г.: к концу года (с октября по декабрь) цена на биткоин выросла почти в 10 раз. В начале октября BTC торговался по 125 долларов США и достиг пика в 1 160 долларов США. К 18 декабря его цена снова упала до 380 долларов США.
4. Декабрь 2017 г.: в январе 2017 года цена биткоина составляла примерно 1 000 долларов США, однако к 17 декабря 2017 года она резко выросла почти до 20 000 долларов США. Такой буллран укрепил позиции криптовалюты, обратив на нее внимание институциональных инвесторов и правительств.
5. Апрель 2021 г.: обвалы на фондовом рынке и рынке криптовалют в марте 2020 года привели к устойчивому росту цен до 63 000 долларов США к 13 апреля 2021 года. В условиях экономической нестабильности из-за пандемии коронавируса биткоин стал восприниматься как средство хранения сбережений. Затем в мае 2021 года BTC и рынок криптовалют вновь пережили значительное падение.
